Arbitraje de tasa de financiación
Comience con tarifas comparables
Compare la financiación perpetua entre intercambios en la tabla de tarifas gratuita o en el mapa de calor. Utilice Pro Arbitrage para investigar combinaciones largas/cortas y la Lista de seguimiento para seguir rutas seleccionadas.
¿Qué es el arbitraje de tasas de financiación?
La financiación es un pago periódico entre tenedores de futuros perpetuos. A un tipo de cambio positivo, los largos pagan a los cortos; a una tasa negativa, los cortos pagan a los largos. La tarifa y el calendario de liquidación pertenecen a cada contrato.
Una estrategia de arbitraje de financiación combina una posición larga y una corta sobre el mismo activo subyacente en plataformas distintas. Con el mismo importe nominal y el mismo período, la diferencia bruta de financiación es la tasa de la posición corta menos la tasa de la posición larga. Puede ser positiva incluso cuando una de las posiciones paga financiación.
Las posiciones opuestas reducen la exposición direccional, pero el resultado final también depende de las tarifas comerciales, el deslizamiento, los cambios en la brecha de precios entre las piernas y los costos de endeudamiento. El riesgo de margen y liquidación aún existe en cada lugar.
Reglas de financiación del lugar: Bybit · Hyperliquid. Consulta el cronograma del contrato específico.
Elija la vista de financiación para su tarea
Tarifas · Gratis
Busque símbolos, filtre intercambios y compare financiación positiva o negativa en una tabla o mapa de calor.
Intervalos comparables
Compare las tarifas 8 por hora, luego inspeccione el intervalo nativo de cada contrato y el próximo tiempo de liquidación.
Arbitraje · Pro
Investigue rutas largas/cortas combinando el diferencial de financiación y la brecha de precios de entrada. Las estimaciones indicativas no son ganancias netas realizadas.
Contexto histórico
Utilice el historial de tarifas disponible para investigar si ha persistido una diferencia. La falta de historia no establece un retorno estable.
Lista de seguimiento · Pro
Guarde las rutas seleccionadas y revise sus métricas disponibles a lo largo del tiempo en el espacio de trabajo de Financiamiento.
Actualización de datos
Verifique el estado de los datos y la hora de actualización en la herramienta, luego verifique las cotizaciones y los términos del contrato en el intercambio antes de actuar.
Cómo investigar una ruta de financiación
Comience con Tarifas gratis
Encuentre el mismo activo subyacente en lugares que pueda utilizar. Filtre el mercado y compare tarifas durante el mismo período de tiempo.
Verifique el momento de pago real
El equivalente a 8-hora es una escala de comparación. Los pagos aún siguen el cronograma nativo de cada contrato y la tasa cotizada puede cambiar antes de la liquidación.
Evaluar ambas piernas en arbitraje
En Pro, compare el diferencial de financiación con la brecha del precio de entrada y el historial disponible. Verifique la profundidad del libro de pedidos y calcule las tarifas de apertura y cierre, el deslizamiento y los costos de endeudamiento para su tamaño.
Margen del plan y condiciones de salida.
Permitir reversiones de financiación, una brecha de precios cada vez mayor y requisitos de garantía en ambos lugares. Un par largo/corto emparejado no impide que se liquide cualquiera de las partes.
Preguntas sobre tasas de financiación
¿Qué funciones de financiación son gratuitas?
Tarifas es la vista predeterminada gratuita en /app/funding, con una tabla, mapa de calor, búsqueda y filtros. El arbitraje y la lista de vigilancia requieren Pro. Los términos de suscripción actuales están disponibles en la página Pro.
¿Una tasa de financiación negativa significa que debo vender en corto?
Una tasa negativa significa que los cortos pagan a los largos en el momento de la liquidación. Una tasa positiva significa que los largos pagan a los cortos. Para elegir una posición también es necesario comprobar el otro tramo, el riesgo de precio, los costes y los términos actuales del contrato.
¿Por qué normalizar la financiación a horas 8?
Las tarifas para diferentes períodos no se pueden comparar directamente. Como ejemplo aritmético, 0.01% por hora corresponde a 0.08% por 8 horas si la tasa se mantiene constante. Esa comparación no cambia el calendario de pagos del intercambio ni garantiza ocho pagos idénticos.
¿El APR mostrado es mi retorno esperado?
La financiación APR anualiza una tasa; no es una previsión ni un rendimiento del capital que asignas. Las tarifas actuales pueden cambiar y el resultado excluye los costos de ejecución reales. Las pérdidas y ganancias netas requieren financiación recibida o pagada, el precio de las pérdidas y ganancias en ambos tramos y todos los costos aplicables.
¿Qué intercambios y contratos están disponibles?
Utilice los filtros de cambio y los resultados actuales en Tarifas para ver la cobertura disponible. La disponibilidad varía según el lugar y el contrato. Verificar el estado de los datos y las especificaciones del contrato de cada bolsa; una cotización no disponible no es una tasa de financiación cero.
¿La herramienta de financiación ejecutará operaciones?
Las opiniones de financiación apoyan la investigación y el seguimiento. Abrir una ruta o guardarla en la lista de seguimiento no coloca órdenes de intercambio ni abre posiciones.
Guías para financiar la investigación.
Compara tarifas y luego investiga una ruta
Comience con la vista Tarifas gratuita. Abra Arbitrage with Pro cuando necesite investigar posiciones emparejadas o lea la guía para comprender primero los pagos y los costos.